数字经济背景下供应链金融服务实体经济研究

数字经济背景下供应链金融服务实体经济研究

刘伟

巩义市国有资产投资经营有限公司，综合部，河南省巩义市451200

摘要：随着我国数字化技术的快速发展，在企业中被广泛的应用，并且取得了不错的效果。本文论述供应链金融发展历程，分析企业融资现状，最后给出了数字经济背景下优化供应链金融服务实体经济的对策建议。

关键词：微企业；融资结构；供应链金融；数字经济

引言

加大对实体经济的有效支持，缓解微企业融资难融资贵等问题，一直是我国金融领域改革发展的着力点。为打通银行和微企业间的信息流通渠道，助力企业更高效、精准地获得低成本融资，近年来产业链供应链金融发展日益升温。从原来“紧盯”各行业核心企业，到把目光投向围绕大企业上下游的微企业，银行正借助供应链金融，谋求突破企业的融资困境。

1供应链金融发展历程

供应链金融通过优化供应链财务资源配置提升供应链企业的现金管理水平，推动实体经济高质量发展。我国供应链金融的实践发展历程大致分为五个阶段。第一阶段为线下发展模式（1.0阶段）。2000—2008年，供应链金融形成了以线下人工审批为主的“1+N”模式，其中“1”为核心企业，作用是提供信用支持，金融机构为与核心企业交易的N个微企业提供融资服务。第二阶段为线上发展模式（2.0阶段）。2009—2014年，银行与核心企业资源计划（enterprisesourceplanning，ERP）相连，形成“N+1+M”的线上化服务模式，在核心企业的参与和配合下，银行实现了低成本批量获得客户。第三阶段为平台化金融模式（3.0阶段）。2015—2017年，互联网经济的发展将平台经济引入供应链金融，在原有“二流”（资金流、物料流）的基础上增加了信息流，形成以信息平台为渠道或载体，联合金融机构为平台上的企业提供融资的服务模式。第四阶段为数字化升级模式（4.0阶段）。2018—2019年，随着人工智能、区块链、大数据和物联网等技术在供应链金融领域的深入应用，供应链金融迈入较大范围的实时风险控制与在线监管的数字化升级时代。第五阶段为产融生态圈模式（5.0阶段）。2020年至今，数字化供应链金融服务商应用先进的智慧化解决方案为企业提供整套供应链管理工具与供应链金融服务系统，平台、核心企业、上下游企业以及金融机构等形成了产融生态圈模式。该模式吸引和助力微企业搭上数字化便车，进而实现全链条干净、可信数据的自动获取，基于此，数字化供应链金融服务商为企业提供精细化的融资解决方案。

2企业融资现状

企业具有数量多、规模小、分布广泛且多集中于劳动密集型行业的特点，数量占全国企业总量中的占比高达90%。然而，中国产业信息研究网的数据显示，与其他国家企业相比，我国企业的生命周期一般只有3年。生命周期短、核心竞争力低、组织管理体系不成熟以及严重依赖劳动成本优势等诸多问题，导致我国企业的发展速度和效率总是停滞不前，这当中既有企业自身综合实力的原因，也有外部合作金融机构和市场环境的影响。与企业密切相关的银行等传统金融机构具有严格的风控体系和信用评级制度，为避免信用风险和坏账的存在往往偏向与大型企业或资质良好的企业进行业务往来。根据相关统计数据，我国约有超过2/3的企业在不同程度上存在着融资难、融资贵等问题；而中国财政科学研究院的报告显示，我国目前越有超过半数的企业都存在着融资难融资贵问题。

3数字经济下供应链金融服务实体经济的新举措

3.1突出金融科技赋能

供应链金融的初心就是要解决微企业融资难融资贵，服务实体经济。而传统供应链融资模式中的信用体系存在效率水平不高、信息非对称程度较高等问题，在数字经济下如何确保信息真实性、安全性，降低企业之间以及企业与金融机构之间的信息非对称程度是一个亟待解决的重要问题。金融技术为这一问题的解决提供了有力支撑。随着云计算、人工智能、大数据等信息科学的飞速发展，金融科技逐步融入供应链各个环节。京东供应链金融科技平台、信易贷平台、中企云链供应链平台等，依托大数据、人工智能系统，为众多企业提供数字化、智能化的供应链金融服务。例如，在中企云链平台上，供应商数量已经从2019年2万余家，增加至目前25万余家，合作银行也近百家。众多供应链平台的构建与发展，也促使供应链金融与金融科技结合得更加紧密，金融科技也可以更好地推动供应链金融服务实体经济。

3.2强化“创新平台+产品”赋能

“创新平台+产品”的供应链金融模式，主要是利用创新平台替代以往的供应链核心企业，将创新平台为基础，利用创新产品满足供应链上企业之间的交易需求，涵盖了产品的采购、仓储、配送、售后等各个环节，重点解决了供应链上相关企业的融资难题，还为企业的技术升级、数字化改造等提供了有力的金融支持。强化“创新平台+产品”的创新业务模式，优化供应链金融体系，更好服务实体经济。在数字经济背景下，结合行业、工商、财务、征信等各类数据，可以充分利用核心企业、上下游企业的各种要素进行智能分析和预警，实现对供应链整体及参与企业进行数字化风险智能识别与预警、大数据下的智能营销等。例如，在数字经济背景下，中信银行的智慧供应链平台将区块链、银企直联等方式，与产业平台、电商平台、政府招投标平台等实现有效对接，整合数据资源，形成数据资产。2021年平台共为九千余家企业提供超过300亿元融资。

3.3优化产业集群赋能

恰当引导资本流动，助推产业集聚发展。共生融资是以聚集企业为基础的另一种融资途径。而且企业的集聚将促进行业创新，提高国家的科技竞争力。政府不需要使用强硬手段创造集群，只需要提供良好的公共基础设施，高效的服务以及减少部分税收就可以达到吸引资本流入，推动产业集聚的目的。具体而言：一是整合科技园区，打造品牌优势，加强邻近地域之间科技园区的合作，联手打造地域品牌效应。这种园区之间的协作，不但可以增强园区间各企业的业务合作，而且园区之间还可以以合力举办展会的方式，扩大影响力；利用当前网络平台或者自建网络平台，进行园区间的虚拟整合；科技园区内部完善产业链，搭建一个产业之间相互已存的网络体系，为其中的企业发展提供良好的上下游环境。二是整合国家资源，创新国家资源的使用方式。虽然我国在中央和地方都设有专门用于支持企业发展的基金，但是整体来说政府对企业发展的支持力度比较分散。为了能够使这些分散的基金能够得到更加合理的使用，需要将其集中起来，比如成立专门的风险投资公司，以市场为导向对满足条件的企业提供股权融资，以优化我国风险投资环境。三是转变国家的优惠政策。向技术和产业倾斜的优惠政策才能真正地促进企业的发展，形成园区集聚效应和品牌效应。

结束语

在数字经济背景下，供应链金融服务创新，不仅仅是科技的创新、产品的创新，更多是数字供应链金融“平台+产品”的创新，这既为金融机构拓展新的盈利空间，有更好地满足微企业的融资需求，更好地达到了金融支持实体经济发展的国家战略目标。

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